Брать или бежать? эксперт разобрал перспективы самых популярных акций среди россиян

Содержание:

ТОП-10 акционерных компаний России и мира 2021 года

По мнению Уоррена Баффета, акции надо покупать «навсегда». Ведь только вложения на длительный срок способны нивелировать риск колебаний котировок на фондовом рынке. Самые лучшие акции для долгосрочного инвестирования в 2021 году выпускают компании, называемые «голубыми фишками». Они являются особо привилегированной кастой на фондовом рынке, поскольку им свойственна стабильность как в отношении рисков, так и в плане выплаты дивидендов.

Нишу «голубых фишек» возглавляют отечественные сырьевые компании. Особый интерес представляют инвестиции в акции Газпрома, Роснефти, Лукойла, Сургутнефтегаза. Эти компании ориентированы на экспорт, и их прибыль слабо зависит от курса рубля. Роснефть на сегодня сохраняет за собой лидерство по добыче нефти в мире, а Газпром – газа. Кроме того, сырьевые компании фактически принадлежат государству, и это обеспечивает им высокий уровень доверия среди инвесторов.

Выгодно также вкладывать деньги в акции Лукойла. В России эту компанию знает каждый автовладелец. Она обеспечивает акционерам высокий уровень дохода благодаря качеству своего топлива и доверию со стороны государственного аппарата. За предыдущий год стоимость акций Лукойла выросла почти на 50%, и такая динамика наблюдается на протяжении нескольких лет.

Сейчас стоит инвестировать в акции компаний, которые относятся к металлургической отрасли. Отличные показатели имеют Северсталь, Норникель, НЛМК (Новолипецкий металлургический комбинат), ММК (Магнитогорский металлургический комбинат). В 2021 году планируется увеличить объем выпуска различных металлов, что является хорошей новостью для инвесторов.

В финансовой сфере ярко выраженным лидером является Сбербанк. Его бизнес-модель с бесконечным запасом прочности выгодно отличается от ближайших конкурентов и позволяет инвесторам получать хорошую прибыль, несмотря на кризис. Эксперты советуют вкладывать в акции этого банка, поскольку в 2021 году предвидится рост их стоимости на 20–25%.

Российский фондовый рынок достаточно молодой. Он существует с 1996 года, но имеет большие перспективы для роста, в отличие от США и Западной Европы. Безусловным преимуществом вложения в акции этих стран является доход в «твердой» валюте. Начинающему инвестору следует купить акции (на долгосрочную перспективу) всемирно известных корпораций, продукцией которых пользуются в каждом доме. Выгодным вложением считается приобретение ценных бумаг таких компаний, как Nivea, Gillette, Samsung, Apple, Microsoft.

А недавно аналитики с Уолл-стрит назвали свою версию рейтинга самых перспективных вариантов инвестиций в акции. Туда вошли компании DoorDash, Verra Mobility, Alteryx, MaxLinear, InMode.

Следовательно, наш ТОП-10 перспективных акций на 2021 год выглядит следующим образом:

  • Газпром;
  • Роснефть;
  • Сургутнефтегаз;
  • DoorDash;
  • MaxLinear;
  • Норникель;
  • НЛМК;
  • Сбербанк;
  • Apple;
  • InMode.

Начать инвестировать

Во что лучше вложиться в 2021 году

Дать точный ответ на этот вопрос невозможно. Даже опытный трейдер неспособен предсказать падение стоимости бумаг. Самые надежные компании могут утрачивать свое влияние на рынке. Эти обстоятельства приводят к потере денег.

Однако существуют компании, акции которых ценятся практически всегда. Вложившись в них, трейдер сможет получать небольшой стабильный доход.

При выборе предприятия-эмитента учитывают:

  • положение фирмы на рынке;
  • доверие покупателей к продукции;
  • отзывы действующих акционеров;
  • размер дивидендов, выплачиваемых предприятием;
  • характер развития компании;
  • прогнозы аналитиков.

Эти критерии – далеко не все, что должен учитывать инвестор, который решает, во что вложиться. Со временем трейдер учится определять, каким фирмам можно доверять.

№ 10. Сеть магазинов «Лента»

Нельзя не отметить стабильный рост стоимости акции любимой всеми сети магазинов «Лента»

Стоимость одной акции сравнительно недорога (около 200 р.). Поэтому каждый, даже начинающий трейдер сможет позволить себе купить несколько. По прогнозам экспертов, цены на акции будут расти.

Однако, стоит сравнить стоимость этих акций с акциями других магазинов. Например, акции «Магнита» стоят 4893 рубля а группы магазинов Х5 Retail 2841 рубль.

Акции «Магнита» немного потеряли в стоимости из-за смены владельцев в 2018 году. Но с того времени обороты набирают темп. Теперь руководство «Магнита» выразило желание купить 100% акций «Ленты» При этом прогнозируется падение котировок «Магнита» и рост акций «Ленты. Если сделка удастся, то уровень дохода объединенных компаний превысит совокупный доход группы Х5 Retail. Это позволит компании стать лидером среди всех подобных сетевых магазинов.

Этот обзор лишь приблизительно дает вам понять, на какие акции стоит обращать внимание. Конечно, каждый предпочтет вкладывать деньги в то, чему он доверяет

Но прежде чем купить акции любой компании, обязательно изучите рынок. Прочитайте отзывы аналитиков, ознакомьтесь с прогнозами. И тогда ваш доход всегда будет стабильно высоким.

«Аэрофлот»

Акциям «Аэрофлота» инвесторы отдали долю в 7,5 % в июле, сократив ее по сравнению с июнем на 0,2 %. «Аэрофлот», как и Сбербанк, стабилен — уже несколько месяцев подряд он удерживает пятое место в топ-10.

ПАО «Аэрофлот» — российская авиакомпания, по объему пассажиропотока входит в топ-20 авиаперевозчиков мира. В состав группы «Аэрофлот» входят сетевые авиакомпании «Аэрофлот», «Россия», «Аврора», а также лоукостер «Победа». По состоянию на конец 2019 года парк группы «Аэрофлот» насчитывал 359 воздушных судов, 245 из которых эксплуатировались авиакомпанией «Аэрофлот». Средний возраст самолетов составляет пять-семь лет.

Код ценной бумаги (тикер): AFLTСтоимость акции на 05.08.2021: 66,92 рубля

Акции компаний, которые всегда приносят прибыли

Конечно, так однозначно выразиться довольно трудно. Потому что даже опытные трейдеры знают, что любые акции могут неожиданно обвалиться. И даже самые надежные компании не могут гарантировать стабильности и постоянно растущей цены. Капризный рынок настолько изменчив, что любое вложение — это большой риск. И вы должны это учитывать. Мы подобрали для вас список наиболее стабильных компаний, чьи акции всегда в цене. И на которых можно действительно зарабатывать.

Как вы помните, собираясь купить акции компании, которой вы доверились, вы должны учитывать:

  • ее положение на рынке;
  • доверие покупателей и пользователей, о котором можно почитать или посмотреть ролики в интернете;
  • отзывы других акционеров;
  • процент дивидендов, которые выплачивает эта компания;
  • перспективы ее развития, относительно сроков нахождения на рынке;
  • аналитические прогнозы экспертов.

И это далеко не полный перечень тех условий, которые необходимо выполнить, чтобы получать стабильные прибыли. Но с опытом вы научитесь определять, каким компаниям можно доверять, а каким нет. Конечно, потери сопровождают почти всех. И вы должны быть готовы к тому, что часть денег, возможно, к вам уже не вернется. Но только опыт, технические знания и развитая интуиция помогут вам научиться обходиться без потерь.

Компании, которые зарабатывают на госзаказах

Некоторые предприятия поставляют товары и оказывают услуги государственным учреждениям, например обеспечивают детские сады или школы продуктами, изготавливают военную технику. Контракт заключается с компанией, побеждающей в тендере. Инвестируя в деятельность таких предприятий, человек получает государственные гарантии.

ВСМПО-АВИСМА

Металлургическая корпорация считается основным поставщиком титана в России. Динамика роста в последние 5 лет положительна. Однако особенности сферы применения металла вносят свои коррективы.

Титан чаще всего используется в авиации. ВСМПО зарабатывает на госзаказах по изготовлению военных и гражданских самолетов, строительстве атомных электростанций. В период пандемии доходность предприятия несколько снизилась.

Lockheed Martin

Американская корпорация занимается производством военной техники и оружия. Она выполняет государственные заказы Израиля и США. Большую часть дохода Lockheed Martin получает от производства истребителя F-35. Заказы есть всегда, поэтому доходность предприятия не уменьшилась в период пандемии.

General Dynamics

Это крупный поставщик космической и военной техники. Большая часть доходов приходится на военные государственные заказы. Гражданская авиация приносит 25% выручки. Поэтому компания стабильно работает даже в мирное время. Рост несколько замедлился с началом пандемии, однако в 2021 г. начал восстанавливаться.

Акции General Dynamics стабильно растут.

Сбербанк

Стабильность — признак мастерства. Это об отношении инвесторов к ценным бумагам крупнейшего российского банка. Обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка по итогам июля занимают в портфелях третье и четвертое места с долями 13,2 % и 7,9 % соответственно,

ПАО «Сбербанк России» — крупнейший транснациональный и универсальный банк не только Российской Федерации, но даже Центральной и Восточной Европы. Cбербанк в 2021 году занял 51-е место в мировом рейтинге крупнейших публичных компаний Global 2000 и первое место среди всех российских компаний. Рейтинг Global 2000 составляется изданием Forbes с 2003 года на основе четырех показателей: продажи, прибыль, активы, рыночная стоимость. В 2020 году Сбербанк был на 402-м месте в общем списке и на шестом месте среди российских компаний.

Код ценной бумаги (тикер): SBERСтоимость акции на 05.08.2021: 315,56 рубля

Код ценной бумаги (тикер): SBERPСтоимость акции на 05.08.2021: 294,64 рубля

Лучшие российские акции для инвестирования

На отечественном рынке также присутствуют надежные компании, вложение в деятельность которых может приносить хороший доход.

«Газпром»

Акции российского гиганта ценятся всегда. На конец 2020 г. стоимость актива составила 185 руб. Газпром находится на 17-ом месте в списке лучших мировых энергетических компаний.

Корпорация выплачивает хорошие дивиденды. Вложение средств в деятельность фирмы выгодно всегда. На российском рынке «Газпром» является монополистом, принадлежащим государству.

Акции «Газпром» всегда в цене.

Сбербанк

Показатели работы финансового учреждения стабильны в течение последних 50 лет. Банк аккумулирует денежные потоки, поступающие со всей России.

Большинство держателей бумаг относится к категории постоянных клиентов банка. Рост стоимости активов в 2021 г. составит 37%. 1 акцию можно будет купить за 250–265 руб.

Акция Сбербанка стоит 250–265 руб.

«Мечел»

Вложение денег в деятельность этого предприятия может приносить стабильный доход. Стоимость ценной бумаги сравнительно низка и составляет 60 руб. В 2020 г. бизнес приносил «Мечелу» убытки.

Общая прибыль снизилась на 25 млрд руб. Однако прогнозируется стабилизация показателей после завершения пандемии, что позволит компании войти в рейтинг надежных.

Акции «Мечел» приносят доход.

«Роснефть»

Акцию в 2021 г. можно приобрести за 460 руб. Корпорации принадлежит более 70% добычи нефти. «Роснефть» считается мировым лидером по объемам добываемого ресурса. Компании доверяет большое количество инвесторов. С ноября 2020 г. по май 2021 г. котировки выросли на 60%.

Акция «Роснефть» продается за 460 рублей.

ЛУКОЙЛ

Стоимость активов достаточно высока (5260 руб.). Показатель доходности равен 5,8%. Дивиденды ежегодно увеличиваются на 15%.

Повышение дивидендов соразмерно инфляции. ЛУКОЙЛ – крупная нефтеперерабатывающая компания, на долю которой приходится более 2% мировой добычи.

«Татнефть»

Фирма является дочерним подразделением «Роснефти». Акцию этой компании можно приобрести за 500 руб. Аналитики прогнозируют рост котировок в дальнейшем.

«Сургутнефтегаз»

Акция в 2021 г. стоит 40 руб. Прогнозируемая прибыль компании составляет 630 млрд руб. Предприятие показывает стабильную динамику развития, что делает инвестирование в его деятельность достаточно доходным.

Акцию «Сургутнефтегаз» можно приобрести за 40 рублей.

НЛМК

Стоимость активов в последние 5 лет не меняется и держится на уровне 200 руб. Однако размер дивидендных выплат постоянно увеличивается. Долг предприятия на 2021 г. равен 900 млн руб.

Из-за этого котировки уменьшились на 3%. К 2023 г. спрос на уголь и сталь уменьшится, из-за чего продукция компании подешевеет. Это нелучшим образом скажется на стоимости ценных бумаг.

«Лента»

Акции торговой сети считаются дешевыми. Стоимость 1 бумаги равна 200 руб. Инвестировать в деятельность предприятия может даже начинающий трейдер. Прогнозы на дальнейшее развитие сети благоприятны. Стоимость активов будет увеличиваться.

Топ 5! Рейтинг акций с самыми высокими дивидендами 2021 года

От следующих пяти компаний аналитики ожидают наибольшую дивидендную доходность и потенциал роста в 2021 году:

  1. «Сургутнефтегаз» — 18,58 %;
  2. «НЛМК» — 11,42 %;
  3. «Норникель» — 10,99 %;
  4. «Юнипро» – Алроса — 9.7 %;
  5. Магнит – 9,1%

А теперь вы узнаете о ключевых моментах перед инвестированием в 3 самые доходные акции российских компаний в 2021 году по росту и дивидендам:

  1. Акции Сургутнефтегаза сильно зависят от курса Доллара, что делает бумаги волатильными в определенные моменты. В таком случае размер дивидендов может оказаться как больше, так и меньше. Все же у данного эмитента вероятность снижения коэффициента дивидендных выплат довольно низка.
  2. Компания НЛМК планирует в новом году увеличить выпуск стали с 12,2–12,3 млн тонн в 2020 г. до 14,2 млн тонн с 2021 г. Это должно привести к росту финансовых результатов и увеличению дивидендов до 24–35 руб. на акцию. Это соответствует 11,4–16,6% дивидендной доходности.
  3. Эксперты считают, что финальные дивиденды Норникеля за 2020 год могут составить около 1200–1450 руб. или 5,4–6,4% дивидендной доходности по текущим котировкам. Цены на никель, платину и палладий создают благоприятные условия для финансового развития компании.

Что с ними не так?

Да всё с ними (с акциями) так. Кое-что не так с инвесторами, которые «накачивают» акцию деньгами. Точнее, не с сами инвесторами, а с их ожиданиями. Помните определение Грэма? Там есть фраза «Как надеются инвесторы», и это очень важная фраза. Инвесторы ожидают от акций роста прорыва, который принесет компания огромную прибыль. Проще говоря, они оценивают акцию не по текущим мультипликаторам, а по будущим.

Сейчас поясню на примере, но сначала еще одно определение растущих акций. Это акции компаний, которые показывают многократный прирост прибыли. При этом чистая прибыль компании может уходить в минус – за счет высоких расходов или инвестиций.

Так, стоимостные компании (классические примеры – Coca-Cola, General Motors, Johnson&Johnson, Walt Disney, Intel, Verizon, AT&T) имеют устоявшуюся бизнес-модель, стабильную прибыль, увеличивающуюся на условные 6-8% в год. Растущие компании могут получать 100-200-500% прибыли в год, поэтому их доходы кратно растут. Согласитесь, увеличить прибыль вдвое проще, если она (прибыль) – 10 млн долларов, а не 100 млрд.

Таким образом, инвесторы в растущие акции закладывают в текущую стоимость ценной бумаги ожидания будущей прибыли. Например, сейчас какая-нибудь условная компания зарабатывает чистыми 1 млн долларов, ее акция стоит 100 долларов, а всего выпущено 100 000 акций. Следовательно, коэффициент P/E у такой акции будет 100 * 100 000 / 1 000 000 = 10. Вполне средне.

Но тут компания планирует увеличить прибыль к концу года в 2 раза. Это сразу отражается в цене: акция растет в 2 раза. Теперь ее P/E равен 20. Если компания выполнит свои обещания и увеличит прибыль в 2 раза, то ее P/E станет равен 10: 200 * 100 000 / 2 000 000 = 10.

Пример, конечно, условный и всё на самом деле сложнее, но это – упрощенная демонстрация того, как всё работает. Если бы компания планировала увеличить прибыль в 5 раз, то ее акция могла бы подорожать и до 500 долларов (с увеличением P/E до 50).

У акций стоимости (или недооцененных акций) всё с точностью до наоборот: цена акции растет ПОСЛЕ того, как компания показывает увеличение реальной выручки и прибыли. Инвесторы видят, что компания зарабатывает больше, чем стоит, и начинают покупать ее акции.

Классические акции роста в США это Apple (хотя она уже трансформируется в акцию стоимости), Tesla, Amazon, Alphabet, Microsoft, PayPal, Visa, Mastercard, NVIDIA, Netflix, Facebook и множество других.

В России к акциям роста можно отнести Яндекс, Mail.ru Group, Qiwi, TCS Group, Новатэк, АФК Систему, а также с натяжкой Сбербанк, Энел, Ленту.

АФК «Система»

  • Доходность за год: +92,2%.
  • Отрасль: инвестиции.
  • Факторы роста: разработка вакцины от коронавируса «Спутник-V» дочерней компанией АФК «Системы» «Биннофарм». Возврат к полноценной дивидендной политике. Выход на биржу компании OZON, частью которой владеет «Система».

АФК «Система» – инвестиционная компания, которая вкладывает деньги в российскую экономику: телекоммуникации, электронную коммерцию, недвижимость, гостиничный бизнес, сельское хозяйство, производство, электроэнергетику и биотехнологии.

Владеет контрольными пакетами акций сотового оператора «МТС», лесопромышленного холдинга Segezha Group, сети лечебных клиник «Медси», холдинга в области оборонных и микроэлектронных решений «РТИ», сельскохозяйственного агрохолдинга «СТЕПЬ» и других крупных компаний.

Преимущества и недостатки растущих акций

Так как растущие акции обычно противопоставляют акциям стоимости, поэтому опишем преимущества растущих акций относительно главных «конкурентов»:

  • большая возможная прибыль – например, с 2016 года Coca-Cola (стоимостная акция) выросла только на 12,72%, а Microsoft – 241,6%;
  • такие акции отлично подходят для краткосрочных и среднесрочных стратегий, так как в перспективе 3-5 лет могут многократно вырасти;
  • после кризисов растущие акции восстанавливаются быстрее (но при этом падают довольно сильно);
  • такие акции на слуху и найти их просто – достаточно открыть новостную сводку и можно собрать портфель из 10-20 самых часто упоминаемых акций (обычно это будут самые популярные растущие акции);
  • рост таких акций обеспечивается не только и не столько бизнесом, сколько ожиданиями инвесторов, а настроение толпы довольно легко спрогнозировать.

Но инвестиции в растущие акции связаны с громадными рисками, которые в целом превалируют над преимуществами:

  • резкий рост может смениться резким падением, и если вовремя не «соскочить» – можно получить убыток;
  • прогнозировать будущую прибыль растущих компаний сложнее, чем стоимостных;
  • рост акций может быть не обеспечен реальными успехами компаний;
  • инвестор может попадаться в психологические ловушки: поздно купил, слишком рано попал, появляется синдром FOMO (синдром упущенной выгоды);
  • требуется постоянно мониторить рынка, поиск, отбор и ребалансировка портфеля растущих акций становится второй работой;
  • нет дивидендного дохода, поэтому получать пассивный доход не получится;
  • акции роста резко реагируют на новости и выходки инсайдеров.

В целом инвестирование в растущие акции похоже на ходьбу по давно застывшему льду озера с целью сократить путь на другой берег. Другой вопрос – настала ли весна? Ведь лед уже мог существенно подтаять… И, возможно, вместо короткого пути к богатству инвестор вынужден будет вылезать из полыньи долго и упорно.

Вы можете успешно инвестировать в 2-3 растущие акции и зафиксировать прибыль в 100% годовых, но 3-4 другие уведут капитал в минус на 50%. В итоге вы заработаете только 25-30% возможной прибыли. Расчет грубый, но пример – понятный. Чем больше потенциальная доходность – тем выше риски. Не забывайте об этом.

Недооцененные акции

Акции считаются недооцененными, если их рыночная стоимость ниже той, которую они должны иметь согласно данным фундаментального анализа (справедливая стоимость) или мнению экспертов (оптимальная стоимость). Бумаги могут иметь заниженную цену по ряду причин. Например, из-за малого спроса на продукцию ввиду ее непопулярности на рынке или нестабильной доходной истории предприятия.

Рано или поздно акции недооцененных компаний подрастают до нужной стоимости, поэтому инвестор может продать их с многократной прибылью. Наибольший потенциал роста имеют молодые компании на рынке. Но при покупке их акций надо тщательно проанализировать причины, по которым они оказались недооцененными. Если компания имеет непомерно большую долговую нагрузку или фундаментальные проблемы в управлении, то низкая цена активов постепенно станет справедливой и инвестору заработать не удастся.

Выгодно покупать акции и вкладывать деньги в недооцененные предприятия потому, что в перспективе они способны принести инвестору больше прибыли, чем обычные и даже наиболее успешные корпорации. Главное – это найти бумаги с заниженной стоимостью и купить их в момент крайнего спада.

Для поиска недооцененных активов используют приемы фундаментального анализа и теорию Бенджамина Грэма. Это позволяет уже на начальном этапе определить, какие компании достойны внимания, а какие являются бесперспективными. В фундаментальном анализе используют несколько мультипликаторов. Ни один из них сам по себе не способен дать объективную оценку, но в совокупности они помогают отыскать действительно перспективные активы.

Выбор акций для инвестирования по классической схеме с применением коэффициента Грэма осуществляется в такой последовательности:

  1. Отбор компаний, подходящих по мультипликаторам.
  2. Расчет самого коэффициента.
  3. Сравнение выбранных активов.

Грэм в своей книге «Разумный инвестор» предлагает оценивать компанию с помощью следующих мультипликаторов:

  • Р/В – показывает недооцененность компании относительно стоимости ее активов. Чтобы рассчитать его, надо рыночную цену акции разделить на балансовую стоимость активов. Значение должно быть меньше 0,75.
  • P/S – показывает доходность компании. Его значение можно найти, разделив стоимость акции на выручку, приходящуюся на одну бумагу. Этот коэффициент должен быть меньше 0,5.
  • P/CF – соотношение рыночной стоимости одной акции и объема оборотных средств должно превышать 0,1. Это означает, что у компании достаточно ликвидных активов и она способна удовлетворять требования кредиторов.
  • Соотношение задолженности и капитализации должно быть меньше 0,1. Если у компании много долгов, то инвестору связываться с ней не стоит.

Кроме того, инвестору надо следить за среднесуточным объемом торгов – он должен как минимум в 100 раз превосходить сумму планируемой покупки. В противном случае инвестору достанутся не самые перспективные акции, а неликвидные активы, которые вряд ли удастся в будущем продать по выгодной цене.

После предварительного выбора недооцененных бумаг можно переходить к расчету коэффициента Грэма. Для этого надо из стоимости активов компании вычесть долги и полученное значение разделить на количество эмитированных акций. Результат представляет собой стоимость чистых текущих активов – NCAV (Net Current Asset Value).

Коэффициент Грэма сам по себе ни о чем не говорит, кроме того что отрицательное значение свидетельствует об убыточной деятельности компании. Чтобы понять, недооценена или переоценена акция, надо найти соотношение ее рыночной стоимости и коэффициента. Приобретение ценной бумаги считается целесообразным, если ее стоимость составляет примерно 2/3 (66,7%) от значения коэффициента Грэма. Некоторые инвесторы допускают соотношение в диапазоне 50–80%, но для минимизации рисков лучше все-таки принимать 60–70%.

Чтобы быстро найти самые недооцененные акции российских компаний, можно использовать скринеры – специальные интернет-сервисы для подбора эмитентов по заданным критериям. Например, TradingView. Загрузив его, достаточно задать необходимые параметры, чтобы система сама подобрала нужные бумаги. Их затем можно быстро отсортировать с помощью различных фильтров.

Если акций окажется больше, чем нужно, следует провести новый отбор, используя более жесткие настройки. Если же эмитентов недостаточно, то каждый из параметров надо ослабить на 10%. Помимо указанного скринера, существует еще множество других – Market In Out Technical Stock Screener (marketinout.com), Finviz Free Stock Screener (finviz.com) и пр.

Инвестиции в «зеленую» экономику

Новый президент США делает ставку на создание и применение альтернативных источников энергии. Инвестирование в эту сферу поможет получать хороший доход в ближайшем будущем.

First Solar

Крупный производитель солнечных батарей поставляет и обслуживает оборудование для электростанций и заводов. В начале 2021 г. компания считалась переоцененной.

В 2020 г. First Solar начала получать прибыль после длительного простоя. Это означает, что предприятие сможет стабильно работать без накопления долгов.

Nextera Energy

Бизнес компании касается не только альтернативных способов получения энергии. Она добывает электричество и с использованием традиционных видов топлива.

Это способствует стабильному росту котировок. Nextera Energy входит в список лучших американских корпораций. Дивидендная доходность в последние 5 лет составляет 2,4%.

«Норникель»

Компания занимается добычей и переработкой никеля, палладия, платины, меди, кобальта. Большая часть дохода приходится на экспорт металлов.

Развитие «зеленой» экономики сделает бизнес «Норникеля» более прибыльным. Недавно предприятие предоставило отчет об устранения вызванных авариями последствий. После этого стоимость акций начала повышаться.

Акции «Норникель» поднимаются в цене.

Советы и рекомендации по выбору компании

Выбирая инвестиционный инструмент, инвестор должен:

  1. Ознакомиться с отчетностью выбранной компании. Это поможет оценить финансово-экономические показатели деятельности корпорации. Надежное предприятие выкладывает отчеты в свободный доступ.
  2. Правильно составить инвестиционный портфель. Вложения нужно равномерно распределить между несколькими активами. Экономисты не советуют вкладывать все деньги в деятельность 1 компании.
  3. Непрерывно следить за котировками. Это поможет заключить сделку в период выраженного снижения стоимости акций.

Вкладывая деньги в ценные бумаги, инвестор становится совладельцем бизнеса

Поэтому выбирать финансовые инструменты нужно с осторожностью

10 лучших российских компаний, которым можно доверять

№ 1 «Газпром»

Акции «Газпрома» — всегда в цене. Например, конец ноября 2020 года стоимость одной акции составила 185 рублей. Эта компания находится на 17 месте в рейтинге самых крупных энергетических компаний всего мира. Здесь платят неплохие дивиденды. Поэтому вкладывать сюда средства практически всегда выгодно. На рынке России эта компания является монополистом.  Огромным плюсом для держателей акций является то, что компания принадлежит государству. А значит, именно оно в ответе перед вкладчиками.

Доля добычи нефти составляет около 60% от всех других компаний. Именно поэтому вы точно не прогадаете, вложив сюда деньги.

Прогнозы на 2021 год таковы:

На графике хорошо видны изменения дивидендов по годам. Однако, к следующему году аналитики предсказывают уменьшение выплат на 45%.

Как выбирать акции для инвестирования

Среди российских ценных бумаг непросто отыскать яркие инвестиционные идеи. Это связано с тем, что в стране не наблюдается уверенных темпов роста экономики. Кроме того, практически отсутствуют компании, вызывающие однозначный интерес инвесторов. Поэтому, выбрав эмитента, следует внимательно следить за сферой его деятельности и учитывать рекомендации по покупке акций.

По мнению экспертов, в 2021 году к перспективным отраслям можно отнести:

  • финансы;
  • машиностроение;
  • добычу газа, нефти и золота;
  • продовольственные предприятия.

Акции финансовых организаций и машиностроительных предприятий пользуются хорошим спросом, поскольку оборот таких эмитентов постоянно растет и делает их достаточно привлекательными для начинающих инвесторов.

Компании, занимающиеся добычей золота, выпускают самые прибыльные акции. Их стоимость обеспечивается драгоценным металлом, цена которого остается стабильной при любых экономических кризисах. Огромный потенциал имеется и у продовольственного сектора, поскольку продукты питания – востребованный товар. Оживление в этом сегменте рынка наблюдается даже в кризис, поэтому любой человек сможет прилично заработать, вкладывая деньги в Додо Пиццу, РусАгро или в любую другую продовольственную компанию.

Эксперты советуют инвестировать в те предприятия, которые уже давно успешно работают на рынке. Начинающему инвестору следует понимать, что изменение стоимости акций не происходит само по себе. Обычно такое случается в результате определенных событий, например, расширения производства, анонсирования продукта, смены руководства компании. Инвестора должны настораживать слишком большие дивиденды. Часто это является свидетельством интенсивного вывода средств и закрытия бизнеса в ближайшем будущем.

Понять, в какие акции стоит вкладывать деньги, можно с помощью различных показателей. Основным из них является соотношение суммарной стоимости выпущенных акций и прибыли компании – Р/Е. Нормальным считается значение от 0 до 5. Более низкие показатели имеют сырьедобывающие предприятия, а высокие – компании, работающие в области высоких технологий.

Еще один коэффициент – P/CF. Он представляет собой соотношение суммарной стоимости выпущенных акций и объема денежных средств, которые остаются в компании после оплаты всех расходов, то есть соотношение капитализации и денежного потока. Небольшое значение этого коэффициента свидетельствует о том, что руководство оставляет достаточное количество денег внутри компании. Их должно хватить на выплату дивидендов, выкуп акций или расширение производства.

Третий коэффициент – P/BV, или отношение стоимости всех акций к балансовой стоимости активов. Чем ниже его значение, тем лучше условия для инвестирования.

Последний показатель – это P/S, соотношение стоимости акций и выручки. Оптимальным считается значение меньше единицы, но следует учитывать подводные камни. Существуют компании с гигантскими объемами выручки, которые по прибыли закладывают всего 3–7% годовых.

Почему растут и падают растущие акции?

Рассмотрим причины роста growth stocks, но сначала небольшая ремарка. Многие инвесторы почему-то забывают, что истинная причина роста акции – это не ее выдающийся бизнес, а оценка этого бизнеса рынком (т.е. фактически – других инвесторов). Если инвесторы (и трейдеры) видят, что бизнес компании растет, то они покупают ее акции, тем самым разгоняя цену. Если бизнес не растет – котировки стоят на месте. Если бизнес убыточен – начинают продавать, опасаясь банкротства, делистинга и прочих неприятных вещей.

Вторая причина роста – интерес инвесторов к акции. Да, бизнес может генерировать отличные финансовые результаты, но он просто никому не интересен. Так, массовому инвестору интереснее вкладываться в компанию, производящую солнечные батареи или лекарство от коронавируса, чем в скучную сельхозферму или производителя чугунных труб.

Тогда инвесторы, видя исчерпывание потенциала роста, начинают фиксировать прибыль – т.е. продают акцию. Цена уходит вниз, смывая волной те, кто решил заскочить в уезжающий поезд.

Таким образом, резкий рост курса растущих акций обеспечивается следующими факторами:

  • новостным фоном – например, какая-то фармацевтическая компания объявляет об успешном тестировании лекарства, и ее акции взлетают, или Apple начинает продажи очередного Айфона, или Маск запускает корабль на Марс;
  • хорошим отчетом – например, убыточная прежде компания показывает отличные финансовые результаты и выходит в плюсовую чистую прибыль;
  • модой – так надуваются пузыри: например, все инвестируют в Теслу и Гугл, и я туда вложу, причем без анализа реальных перспектив бизнеса (в результате в таких акциях накапливаются «глупые деньги», т.е. деньги толпы, до критической массы);
  • расчетом на будущие прибыли – например, Apple долгое время не платила дивиденды, а потом решила делиться частью дохода с инвесторами, и это стало новым драйвером роста котировок.

Многие инвесторы пытаются угадать будущие растущие акции перед их выходом на IPO. В результате пузырь надувается еще на стадии сбора предварительных заявок. Например, так было с Uber’ом, акцию которой многие инвесторы считали очередной growth stocks. Но компания не показала феноменальных результатов, и даже после вкачивания в нее денег, собранных на IPO, не вышла на окупаемость. Роста не получилось – пузырь сдулся.

Так что к подобным вещам стоит относиться с осторожностью

Что такое акции роста

Есть много определений акций роста (или growth stocks). Одно из самых популярных дано Б. Грэмом в его книге «Разумный инвестор»: «Акции роста» – это акции компаний, которые в прошлом демонстрировали высокие финансовые показатели и, как надеются инвесторы, будут демонстрировать их и в будущем».

Проще говоря, акции роста – это акции, которые растут лучше остальных (и даже лучше индекса). Например, среднегодовая доходность индекса S&P 500 за последние 5 лет равна 7,72%. Следовательно, все акции, чья среднегодовая доходность за этот промежуток оказалась выше, будут относиться к акциям роста. Можно даже взять акции, которые только 2-3 года опережают индекс. Такие акции тоже вроде как растущие. Более короткие промежутки, по моему мнению, брать нецелесообразно.

В своей книге «Разумный инвестор» Грэм описывает недостатки акций роста и противопоставляет их акциям стоимости (value stocks). Отсюда, кстати, частое противопоставлений акций роста и акциями стоимости.

Часто акции роста называют «акциями стоимости наоборот». Что имеется в виду?

Акции стоимости (или недооцененные акции) можно выбрать по мультипликаторам. Существует много методик выбора недооцененных акций – тот же Грэм приводит подробную инструкцию по их вычислению. Вопрос только – какие мультипликаторы брать и какие акции отсеять из отбора изначально, чтобы не набрать мусора.

Акции роста же обычно – это акции с очень высокими мультипликаторами. Например, у Amazon – классической акции роста – P/E равен 131 (т.е. акция будет «окупаться» 131 год), а P/BV – 31,45 (это значит, что акция стоит в 31,45 раз больше своей балансовой стоимости, т.е. компания оценена в 31,45 раз дороже, чем она реально стоит). У Nvidia P/E равен 101,36, P/S 26,48, а P/BV – 32,18. Казалось бы: покупать при таких мультипликаторах – безумие! А ведь люди покупают, и котировки растущих акций еще растут!

Yandex

  • Доходность за год: +86,2%.
  • Отрасль: информационные технологии.
  • Факторы роста: сильная бизнес-модель, популярность IT-сектора.
  • Посмотреть карточку компании.

«Яндекс» – российская IT-компания, которая владеет и развивает одноимённую поисковую систему. Кроме этого, у неё есть много разных служб, например: «Яндекс.Такси», «Яндекс.Доставка», «Яндекс.Драйв», а ещё медийные, картографические, справочные, образовательные, финансовые и рекламные приложения.

По данным дочерней компании Amazon, где собирается статистика о посещаемости сайтов Alexa, «Яндекс» 4-й по посещаемости сайт в России и 49-й в мире.

Магнитогорский металлургический комбинат

Обыкновенные акции ПАО «Магнитогорский металлургический комбинат» (ММК) второй месяц подряд теснят ветеранов топа, взобравшись с долей 6,6 % в июле на восьмое место. В июне эта цифра составляла 6,2 %, то есть инвесторы потихоньку наращивают в своих портфелях долю бумаги ММК.

ММК является металлургическим комплексом с полным производственным циклом, начиная с подготовки железорудного сырья и заканчивая глубокой переработкой черных металлов. Комбинат входит в число крупнейших производителей стали в России и мире.

Код ценной бумаги (тикер): MAGNСтоимость акции на 05.08.2021: 70,20 рубля

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Adblock
detector